Excédent de ressources ⇒ Augmentation des disponibilités Insuffisance de ressources ⇒ Accroissement du besoin de financement à court terme La situation de trésorerie peut être intégrée dans le plan de financement d'après la relation suivante : Trésorerie initiale ± Excédant ou insuffisance des ressources de la période = Trésorerie finale de la période ÉQUILIBRAGE DU PLAN DE FINANCEMENT Le total des ressources prévisionnelles doit être supérieur au total des besoins prévisionnels pour que l'entreprise puisse disposer d'une marge de sécurité en cas d'erreurs de prévisions ou de besoins de financement non prévus. Le plan de financement initial est souvent déséquilibré ; dans la plupart des cas, on constate : Emplois prévisionnels > Ressources prévisionnelles L'équilibrage du plan de financement s'effectue par itérations : soit en recherchant des ressources complémentaires ; soit en diminuant les emplois prévus. La recherche de l'équilibre a pour conséquence de modifier les emplois et les ressources du plan initial. Le plan de financement adopté est celui qui ajuste au mieux le plan d'investissement à la structure financière de l'entreprise et à la rentabilité à venir. Un rapport établi par le conseil d'administration, le directoir ou les gérants des sociétés est joint au plan de financement prévisionnel afin de compléter et de commenter les informations fournies par le document. Il décrit notamment les hypothèses retenues et en justifie la pertinence et la cohérence. ▼ ▼